회계사기출/2025/ 문제5 물음1/ 현금흐름위험회피에 해당하는 외화 스왑거래에서 수단과 대상을 나눈 분개, 각 계정별 NI금액

[김슈슈]

안녕하세요.

저는 외화환산 문제 풀때 화폐성과 비화폐성을 나눠서 풀어서 이 문제의 경우에도 연습서에 실려있는 해설과 다르게 수단과 대상에서 나오는 NI와 OCI를 따로 구했습니다. 

이렇게 따로 풀이하여 구체적으로 묻는 질문이 없어 글 남깁니다!

대상인 대여금은 화폐성이므로 NI로 이자수익과 외화환산손익이 나오기에 사채 풀이하듯 풀어서 구했습니다.

현금 65000                     ㅣ 1년 말 대여금 1,250,000

2년 말 대여금 1,300,000 ㅣ 대차차액 115,000 (이자수익 $50*1275+ 외환손익 대차차액 51,250)

그리고 수단인 스왑계약은 비화폐성이므로 평가손익(OCI)와 이자수익/비용(NI)가 나온다는것을 먼저 파악한 후 각각을 따로 구했습니다.

평가손실(OCI) 41,150 ㅣ 1년 말 자산 23,250

                                  ㅣ 2년 말 부채 18,200

이자수익(NI): $10*1275 = 12,750 

이렇게 구한 결과 NI(115,000+12750=127,750)가 답안(128,000)과는 다르게 차이가 나는데 어느부분이 잘못된걸까요?

(개인적으로는 스왑계약에서 나오는 이자수익 $10를 평균환율인 1250이 아닌 기말환율인 1300으로 구한다면 최종답인 128,000과 같아져서 이 부분이 잘못된 건가 생각했습니다...

그러나 이자수익은 평균환율을 구하는것으로 알고있기도 하고 이것에 대한 질문의 답변도 확인해서 

제 풀이의 정확히 어느계정의 NI가 어떻게 잘못되었는지 알고싶습니다)

[김기동]

수단인 스왑계약은 비화폐성이므로 평가손익(OCI)와 이자수익/비용(NI)가 나온다는것을 먼저 파악한 후 각각을 따로 구했습니다. <----- 공정가치 위험회피이기에 스왑관련손익은 모두 당기손익에 반영되어야 합니다.

[김슈슈]

연습서 해답(13페이지)의 물음1)제목은 현금흐름위험회피인데..공정가치 위험회피인가요 ..?
저도 해답 제목에 나와있듯 변동금리를 스왑을 통해 고정금리로 바꾸는것이니 현금흐름위험회피로 풀었습니다 ..

[김기동]

답변의 상황을 착각했네요. "현금 65000" <--- 이게 틀렸습니다. 해답에 있는 것처럼 스왑거래로 인해 수령하는 이자현금은 $60로 78,000이어야 합니다. 스왑거래에서 발생한 이자차액결제액 $10를 고려하지 않았습니다.

[김기동]

연습서교재에 있는 이자율 스왑문제 다시 풀어보세요.