에이치비인베스트먼트 공모주청약 소개
| 종목명 | 에이치비인베스트먼트 |
| 사업개요 | 중소ㆍ벤처기업에 대한 투자금융을 제공하는 벤처캐피탈(Venture Capital, VC)로 벤처투자촉진에 관한 법률에 의거 중소벤처기업부에 등록된 중소기업창업투자회사이며, 벤처투자조합등 조합결성을 통한 창업초기 기업투자 운영을 주력 사업으로 영위 |
| 공모일정 (환불일) | 2024.01.16 ~ 17 (2024.01.19) |
| 공모주식수 (일반) | 6,667,000 (1,666,750) |
| 신주 (구주) | 6,667,000 (0) |
| 상장예정주식 (%) | 26,867,010 (95.05) |
| 시가 총액 | 913억4천만 원 |
| 우리사주 (%) | 0 (0.00) |
| 공모희망가 | 2,400 ~ 2,800 |
| 확정공모가 | 3,400 |
| 기관수요경쟁률 | 1,955건 (838.81) |
| 의무보유확약기관(%) | 114건 (7.73) *공시내역이 이상하여 내 마음대로 수정함 |
| 유통가능구주주식 (%) | 2,417,000 (8.55) |
| 유통가능주식 (%) | 9,084,000 (32.14) |
| 청약한도 우대 (일반) | 111,000 (55,500) |
| 주간사 | NH투자증권 |
| 상장 예정일 | 2024.01.25 |
| 최종 경쟁율 | 0.00 |
| 청약 금액 | 0억0백만원 |
| [2023년 3분기 LTM기준 유사회사 평균 PER] |
| (단위 : 원, 주, 배) |
| 구분 | 컴퍼니케이 | 나우IB | TS인베스트먼트 |
| 적용 당기순이익 | 8,762,604,195 | 6,455,634,592 | 7,441,428,114 |
| 적용 주식수 | 15,610,000 | 95,770,000 | 41,477,862 |
| 주당 순이익 | 561 | 67 | 179 |
| 기준주가 | 4,760 | 1,268 | 1,206 |
| PER | 8.48배 | 18.82배 | 6.72배 |
| 평균 PER | 11.34배 | ||
| 【에이치비인베스트먼트㈜의 PER에 의한 평가가치】 |
| 구 분 | 내용 | 비 고 |
| 당기순이익 | 9,511백만원 | A |
| 적용 PER | 11.34배 | B |
| 적용 기업가치 평가액 | 107,858백만원 | C = A X B |
| 적용주식수 | 28,267,010주 | D |
| 주당 평가가격 | 3,816원 | E = C / D |
자료: 전자공시시스템(Dart)
| 종목명(EPS) | 23년 3분기기준 최근4분기 실적 적용 기준주가(PER) | 01.15 종가(PER) |
| 컴퍼니케이(561) | 4,760(8.48) | 7,640(13.62) |
| 나우IB(67) | 1,268(18.82) | 1,200(17.91) |
| TS인베스트먼트(179) | 1,206(6.72) | 1,384(7.73) |
| 적용 평균 PER | (11.34) | (13.09) |
| 주당 EPS | 336.47 | |
| 주당평가액 | 3,816원 | 4,403원 |
(에이치비인베스트먼트)
에이치비인베스트먼트 확정공모가 3,400원은
할인율은 10.90%
온라인 일반 청약수수료 : 2,000원
최소청약수량 : 10주 (17,000원)
에이치비인베스트먼트의 장점
1) 벤처 기업 발굴 및 투자에 주력하되 적극적 후속투자 및 중기 및 후기 기업을 균형있게 투자하여 안정성 및 수익성을 동시에 달성하고 있습니다. 또한, 다양한 성장분야의 선도기업들을 중심으로 높은 회수수익을 창출하였으며, 투자 후 기업가치 증대를 통해 지분법 이익을 높이는 등 우량한 수익성을 보이고 있습니다.
2) 2023년의 경우 타 VC의 멀티플의 성장세가 다소 주춤하였음에도 불구하고, 동사는 2023년 상반기 VC 중 회수금액 1위를 기록할만큼 차별화된 회수 성과를 보이고 있습니다.
에이치비인베스트먼트의 단점
1) 성장 잠재력이 높은 벤처기업 발굴의 지연, 투자대상 기업의 저조한 성장 및 비즈니스 실패 등으로 인해 투자대상 기업 가치에 부정적인 이슈가 발생하거나, 국내외 실물경제 및 금융시장의 변동으로 인해 조합의 수익성에 부정적인 요소가 존재하는 경우, 당사의 재무상태 및 영업성과에 부정적인 영향이 있을 수 있습니다.
기타사항
1. 최근 3개년 및 2023년 3분기 영업수익 추이 (단위: 천원)
| 상세 | 제25기 3분기 (2023.09.30) | 제24기 (2022.12.31) | 제23기 (2021.12.31) | 제22기 (2020.12.31) |
| 일반관리보수수익 | 5,581,692 | 7,323,620 | 5,911,149 | 6,114,168 |
| 성과관리보수수익 | 7,629,689 | 451,738 | - | - |
| 관계기업투자관련이익 | 4,500,512 | 8,153,496 | 5,516,515 | 4,506,982 |
| 이자수익 | - | - | - | 130,018 |
| 합계 | 17,711,893 | 15,928,854 | 11,427,664 | 10,751,168 |
2. 최근 3개년 및 2023년 3분기 기준 재무 안정성 지표 추이
| 구분 | 제25기 3분기 (2023년 9월 말) | 제24기 (2022년) | 제24기 (2021년) | 제23기 (2020년) | |
| 당사 | 업종평균 | ||||
| 유동비율 | 364.06% | 519.88% | 427.74% | 785.36% | 1,268.26% |
| 부채비율 | 12.33% | 10.03% | 24.17% | 7.51% | 4.20% |
| 차입금의존도 | 2.04% | 2.69% | 7.43% | 1.39% | 1.35% |
3. 자금의 세부 사용계획 (단위 : 백만원)
| 구분 | 2024년 | 2025년 | 2026년 | 합계 | 비고 |
| 기 결성펀드 | 4,510 | - | - | 4,510 | <에이치비 디지털 혁신 성장 2호 투자조합> - 결성금액 : 370억원 - 결성일: 2023.03.05 - 당사 출자약정금액 : 50억 <에이치비딥테크상생투자조합> - 결성금액 : 350억원 - 결성일: 2023.11.16 - 당사 출자약정금액 : 35억 |
| 결성 예정 투자펀드 | 4,250 | 5,500 | 8,251 | 18,001 | 2024년 결성 예정 펀드(3개) - 결성금액 : 1,500억원 - 결성일정 : 2024년 연중 |
| 합계 | 8,760 | 5,500 | 8,251 | 22,511 | |
출처: dart 투자설명서
공모가는 희망공모가 상단초과로,
기관수요예측 결과가 양호 합니다.
고로 개인경쟁률은 높을 것으로
예상되는군요.
저는 공모주청약시 경쟁률 및 분위기 확인하면서
청약여부를 판단할 예정이나,
현재로는 풀 비례 참여할 것 같습니다.
※ 전자공시에 의무보유확약이 99.84%로 이상하게
높아 내마음대로 수정하였으니 참고바랍니다.
고로 이웃님들은 마지막까지 잘 판단하시어
공모주청약하시길 바랍니다.
디앤...
[IPO공모주청약에 대한 단순 검토내용이며, 권유하는 것은 아닙니다]
[출처] 에이치비인베스트먼트 공모주청약|작성자 전광석화