[NH/스몰캡(심의섭)]
[인터로조]
★확대되는 성장성에 더해지는 밸류에이션 매력
■K-Beauty와 Vision Care를 아우르는 콘택트렌즈 전문 기업
콘택트렌즈 전문 제조기업으로 동사는 실리콘 렌즈에서 나아가 산소 투과율을 극대화한 실리콘 하이드로겔 렌즈를 개발해 선제적으로 출시하였으며, 투명 렌즈 뿐만 아니라 미용 목적을 더한 컬러렌즈 제품 라인업 또한 보유
소비자 니즈에 맞춰 일회용 원데이 및 정기교체형 렌즈까지 소프트 콘택트렌즈 제품 스펙트럼 전반을 자체적으로 설계하고 양산할 수 있는 기술 경쟁력 보유
■FDA 인증을 통한 성장 토대 마련
동사는 최근 자사 실리콘 하이드로겔 콘택트렌즈에 대해 미국 식품의약국(FDA) 510(k) 승인을 받았다고 밝힘
지난 2월 FDA 접수 약 4개월만에 최종 승인을 획득하였으며, 현재 승인을 받은 월간용 투명 렌즈 외에도 원데이용, 컬러 렌즈 승인 또한 추진 중. 이 또한 연내 승인을 획득할 것으로 전망
금번 승인을 기반으로 동사는 미국 콘택트렌즈 기업향 ODM 공급을 진행 예정
연내 공급을 시작해 인증 제품 라인업을 확대하며 공급 물량을 확대해 나갈 것으로 기대
이외에도 다양한 국가에서 해외 파트너사 계약 재정비 및 유통채널 확대를 추진하는 등 다방면으로 매출 성장 전략 추진 중
사업 재정비를 통한 수익성 개선과 더불어 FDA 인증 및 글로벌 파트너사 확대 등을 통한 매출 성장까지 더해지며 2026년 최대 실적 경신 전망
2026E 기준 PER 7.3x 수준으로 Valuation 매력 또한 높아 다시금 관심 갖기 좋은 시점
☞리포트: https://m.nhsec.com/c/wcq8d